🔻 马来西亚纳闽数字货币牌照
马来西亚纳闽（Labuan）数字货币牌照，由纳闽金融服务管理局（Labuan FSA）颁发，是**亚洲最具性价比的离岸加密牌照之一**。它允许企业以**3%企业所得税、0%资本利得税**的成本，在马来西亚联邦直辖区纳闽岛合法开展**加密货币交易、托管、兑换、衍生品**等业务，并对接**马来西亚银行系统**（如Maybank、CIMB）实现**法币出入金**。
一、牌照正式名称与监管框架
| 项目 | 内容 |
| **正式名称** | Digital Financial Services License（DFS） |
| **监管机构** | Labuan Financial Services Authority（Labuan FSA） |
| **法律依据** | 《Labuan Financial Services and Securities Act 2010》《Malaysian AMLA》 |
| **生效时间** | 2018 年启动，2025 年框架最终定型 |
二、允许业务范围（2025 年清单）
| 业务类型 | 是否允许 | 备注 |
| 加密货币 ↔ 法币兑换 | √ | 可接入马币、美元、欧元等多币种 |
| 加密货币 ↔ 加密货币撮合 | √ | 现货、杠杆、永续合约均可 |
| 衍生品（CFD、期货） | √ | 仅限 **货币对与虚拟资产对**，杠杆 1:1 |
| 托管/钱包 | √ | 需冷钱包分离 + 客户资产隔离 |
| ICO/IEO 发行 | | 需额外向马来西亚证券委员会（SC）备案 |
| 支付通道 | √ | 可对接马来西亚持牌支付机构 |
三、核心申请条件（2025 年最新）
| 要求类别 | 具体指标 |
| **公司注册** | 必须在纳闽岛注册 **Labuan Company**（100% 外资可持股） |
| **实收资本** | **50 万马来西亚林吉特**（≈ 11 万美元），需全额存入马来西亚银行 |
| **实体办公** | 必须在纳闽设有 **真实办公室** 并雇佣 **≥2 名本地员工** |
| **董事经验** | 至少 **2 名自然人董事**，具备 **3–5 年受监管金融/加密行业经验** |
| **合规官** | 需任命 **本地 AML/CFT 合规官**，建立完整反洗钱制度 |
| **技术审计** | 平台需通过 **网络安全渗透测试** 与 **客户资产隔离评估** |
四、申请流程与时间轴
| 阶段 | 周期 | 关键动作 |
| 1. 公司设立 | 1–2 周 | 注册 Labuan 公司、预约银行开户 |
| 2. 资本实缴 | 并行 | 将 50 万 MYR 存入马来西亚银行并出具证明 |
| 3. 材料撰写 | 2–3 周 | 商业计划书、AML/KYC 手册、技术架构说明 |
| 4. 正式递交 | 1 天 | 向 Labuan FSA 提交全套申请 |
| 5. 审核 & 面谈 | 12–16 周 | 可能补充材料或高管视频面谈 |
| 6. 获批 & 开业 | 1 周 | 领取牌照、开通银行账户、上线运营 |
> 总体周期：**4–6 个月**（若材料完备可缩短至 3.5 个月）
五、费用概算（2025 年参考）
| 项目 | 金额（美元） | 备注 |
| 政府申请费 | 1.2 万 | 一次性缴纳给 Labuan FSA |
| 公司注册 + 地址 | 0.6 万 | 含首年注册代理、办公地址 |
| 法律/合规撰写 | 1.5–2.5 万 | AML/KYC、商业计划、技术文档 |
| 银行开户 + 资本见证 | 0.3 万 | 马来西亚银行见证存款 |
| 审计与网络安全测试 | 0.8–1.2 万 | 年度审计 + 渗透测试 |
| **首年合计** | **≈ 4–5 万美元** | 不含后续运营与人员薪酬 |
六、税收与政策优势
| 税种 | 税率 | 说明 |
| 企业所得税 | **3%** | 仅对 **净利润** 征税，收入 ≤250 万美元部分 |
| 资本利得税 | **0%** | 加密货币买卖差价免税 |
| 股息/利息预提 | **0%** | 向境外股东分红无预提税 |
| 增值税/印花税 | **0%** | 无 GST、无印花税 |
| 外汇管制 | **无** | 资金可自由汇出汇入 |
| 双重征税协定 | **70+ 国家** | 含中国、新加坡、英国、阿联酋等 |
七、注意事项与 2025 年新政
1. **禁止高杠杆**：衍生品杠杆上限 **1:1**，禁止向零售客户提供高杠杆产品 。
2. **营销限制**：不得在马来西亚 **本土公开宣传** 加密产品，仅允许 **离岸客户** 营销。
3. **旅行规则**：单笔 ≥1,000 美元转账，需收集并共享交易对手信息，符合 FATF 标准 。
4. **年审要求**：每年提交 **审计报告 + AML 有效性评估**，否则可能被暂停牌照。
5. **银行通道**：获批后可直接对接 **Maybank、CIMB、RHB** 等马来西亚银行，实现 **马币、美元、欧元** 多币种出入金 。
八、马来西亚纳闽数字货币牌照（DFS）是**亚洲离岸加密业务最具性价比的合规路径**：
– **成本低**：首年总费用仅约 5 万美元，远低于新加坡、瑞士；
– **税负极轻**：3% 企业所得税 + 0% 资本利得税；
– **银行友好**：可直接对接马来西亚主流银行，解决法币出入金痛点；
– **监管透明**：Labuan FSA 审核流程标准化，4–6 个月可获批；
– **100% 外资**：无需本地股东，资金、利润可自由汇回。
> 适合 **中小交易所、钱包、OTC、资管、衍生品平台** 作为**离岸合规底座**，快速打开东南亚及全球市场。
🔻 服务流程：六步高效拿牌
专属顾问与企业深度沟通，明确业务模式、目标市场、牌照类型需求，同时开展市场调研：
1. 分析目标市场监管政策、牌照申请条件、审批周期、费用成本；
2. 对比不同牌照类型的适用范围、权益与合规要求，为企业推荐最优牌照方案。
根据调研结果，制定个性化申请方案，明确时间节点、责任分工，随后协助企业准备申请材料：
1.梳理企业资质文件（如营业执照、股权结构、财务报表）；
2.撰写申请文书（如业务计划书、合规制度、风险控制方案）；
3.完成材料翻译、公证、认证（如需），确保符合当地监管机构要求。
专业团队对申请材料进行内部预审，模拟监管机构审查标准：
1. 排查材料漏洞、逻辑问题，避免因细节瑕疵导致申请延误；
2.针对预审中发现的问题，提出优化建议，完善材料内容；
3.若涉及面试、答辩环节，提前开展模拟培训，提升通过率。
将准备齐全的申请材料提交至目标市场监管机构，开启正式申请流程：
1.实时跟踪申请进度，与监管机构保持沟通，及时反馈企业诉求；
2.若监管机构提出补充材料、问询等要求，第一时间协助企业响应；
3.定期向企业同步进展，让企业清晰了解申请动态。
在审批过程中，若遇到监管质疑、政策调整等突发情况：
1.专业团队快速分析问题原因，制定应对策略；
2.协助企业与监管机构沟通协商，提供补充说明、证明材料；
3.最大程度降低审批风险，推动申请顺利通过。
一旦申请获批，协助企业完成牌照领取、备案等手续，同时提供长期维护服务：
1. 提醒牌照年检、续期时间，协助办理相关手续；
2.跟踪目标市场监管政策变化，为企业提供合规更新建议；
3.若企业需拓展业务范围，协助办理牌照增项、变更等事宜。
🔻 服务优势
与50+国家/地区的监管机构、本地律所、咨询机构建立深度合作，熟悉当地政策细则与审批潜规则，避免 “信息差” 导致的申请失误；拥有多语言专业团队，可高效处理不同国家的申请材料与沟通需求，打破语言壁垒。
核心团队拥有20年+海外牌照申请经验，累计成功为 300+企业获取各类海外牌照，涵盖金融、医疗、互联网等多个行业；熟悉不同行业牌照的申请难点、审批重点，能快速定位问题，提供精准解决方案。
不套用 “模板化” 方案，而是根据企业规模、业务模式、目标市场特点，量身定制申请策略；针对中小企业，提供高性价比的精简方案；针对大型企业，提供全流程、高规格的专属服务，满足不同企业需求。
前期全面风险评估，明确过程中可能面临的政策审批风险，提前制定预案；申请过程中实时监控风险点，及时调整策略，降低失败概率；若申请未通过（因我方导致），提供免费重新申请或部分退款保障，降低企业损失。
常见问题
立陶宛央行要求支付机构至少缴纳35万欧元的资本保证金，且公司需设有4名关键管理人员，包括3名监事会成员和1名合规/反洗钱负责人
应根据目标客户群、监管强度、资本要求和税收政策选择。例如，塞舌尔、伯利兹适合初创平台，英国、澳大利亚适合面向欧美市场
是的。大多数监管机构（如香港SFC、迪拜DFSA、波兰KNF）都要求申请人在当地设有实体办公场所，并配备合规人员，以满足“经济实质”要求
必须以公司名义申请，且公司无需美国注册，业务范围需涵盖货币服务（如汇款、外汇兑换、数字货币交易等）
至少1名执行董事须常驻新加坡（公民/永久居民/持有效雇签）；若执行董事非本地公民，必须另配1名新加坡籍非执行董事，确保本地合规问责可达
结构允许，但资金与受益人必须“穿透披露”：需提供完整股权架构图、UBO尽职调查、离岸信托/基金设立文件，并证明最终出资无制裁或高风险地区来源；若无法清晰说明资金路径，监管可直接否决申请